선물 이론가격

KOSPi200 현물지수가 120포인트 이고 3개월만기 CD수익률이 5%, 배당수익률이 0.5% 인경우 만기까지의 잔존기간이 50일 이면

 

선물이론가격 = 120*(1+0.05-0.005)*50/365) = 120.74

[출처] 선물 이론가격|작성자 중년남자

베이시스(basis) : 현물가격과 선물가격과의 차이를 말하는데, 이론적 베이시스는 선물이론가격에서 현물가격을 차감해 산출한다.